Lehren aus Credit Suisse und SVB: Britisches Bankensystem resilient
Andrew Bailey, Gouverneur der Bank of England, betont die Robustheit des britischen Bankensystems. Er zieht Lehren aus den Fällen Silicon Valley Bank und Credit Suisse und erläutert die Maßnahmen zur Stabilität.
Robustheit trotz globaler Turbulenzen
Das britische Bankensystem verfügt über robuste Kapital- und starke Liquiditätspositionen.
Es ist gut reguliert – im Einklang mit Standards, die mindestens so hoch sind wie die internationalen Basisanforderungen – und unterliegt einer strengen Aufsicht.
Die Profitabilität des Sektors ist stark, hat sich mit steigenden Zinsen verbessert und ist gut positioniert, um die Wirtschaft in einer Vielzahl von Szenarien zu unterstützen.
Der Finanzpolitische Ausschuss (FPC) beurteilt das britische Bankensystem als widerstandsfähig.
Die jüngsten globalen Bankenkrisen, insbesondere die Fälle der Silicon Valley Bank (SVB) und Credit Suisse, haben jedoch eine detaillierte Bewertung der britischen Bereitschaft ausgelöst.
Die Fälle SVB und Credit Suisse im Detail
Die SVB scheiterte, da höhere Zinsen zu erheblichen Wertverlusten in ihrem langfristigen Anleihenportfolio führten, welche nicht abgesichert waren.
Rasche Einlagenabzüge erzwangen den schnellen Verkauf dieser Vermögenswerte, was zu Verlusten führte, die das Kapital der Bank überstiegen.
Die Bank of England nutzte ihre Abwicklungsbefugnisse für SVB UK, schrieb Additional Tier 1 (AT1) und Tier 2 Kapitalinstrumente ab und übertrug die Anteile an HSBC UK Bank plc.
Unabhängig davon erlebte Credit Suisse Liquiditätsstress aufgrund von Bedenken hinsichtlich ihres Risikomanagements und ihrer Profitabilität, was zu erheblichen Kundenabflüssen und schließlich zur Übernahme durch UBS führte.
Stresstest bestanden, aber Wachsamkeit bleibt
Die jüngsten globalen Bankenkrisen bestätigen die Wirksamkeit der nach 2008 eingeführten Regulierungen für das britische System.
Obwohl die direkten Auswirkungen begrenzt blieben, unterstreichen die Fälle SVB und Credit Suisse die Notwendigkeit ständiger Wachsamkeit bei Zinsrisiken und Liquiditätsmanagement.
Für die Bank of England ist dies eine Bestätigung ihres Ansatzes, aber auch ein Ansporn, die Aufsicht kontinuierlich anzupassen.