Großbanken zentral für Finanzverflechtung und Risikotransfer
Eine neue Riksbank-Analyse zeigt: Schwedische Großbanken sind zentrale Knotenpunkte für Finanzverflechtungen. Ihre konzentrierten Auslandsengagements bergen Risiken für das gesamte System.
Zentrale Knotenpunkte im globalen Netz
Schwedische Kreditinstitute weisen umfangreiche und konzentrierte Engagements gegenüber ausländischen Finanzinstitutionen auf.
Dies zeigt eine neue Analyse der Riksbank, verfasst von Marianna Blix Grimaldi, Lukas Guan Hallquist, Jieying Li, Samuel Namér und Vize-Gouverneurin Anna Seim.
Insbesondere die Großbanken fungieren als zentrale Knotenpunkte im globalen Finanzsystem.
Sie spielen eine entscheidende Rolle bei der grenzüberschreitenden und innerstaatlichen Risikoverbreitung.
Die Autoren nutzten Aufsichtsdaten von COREP, um zu belegen, dass ein Großteil der Engagements auf wenige ausländische Gegenparteien konzentriert ist, primär auf große nordische Banken.
Während kleinere und mittlere Banken hauptsächlich innerhalb der nordischen Region engagiert sind, reichen die Verbindungen der schwedischen Großbanken global.
Risikoverbreitung über Grenzen hinweg
Die Analyse verstärkt das Bild der Großbanken als zentrale Akteure im Netzwerk.
Sie agieren sowohl als wichtige internationale Gegenparteien als auch als Vermittler innerhalb des heimischen Systems.
Dies bedeutet, dass sie eine entscheidende Rolle für die Finanzstabilität spielen.
Probleme bei ausländischen Gegenparteien können sich schnell auf große schwedische Banken und von dort aus im gesamten inländischen Bankensystem ausbreiten.
Die Ergebnisse unterstreichen daher die Notwendigkeit einer genauen Überwachung grenzüberschreitender Engagements und die fortgesetzte Beachtung der systemrelevanten Rolle der Großbanken.
Systemrelevanz erfordert stete Wachsamkeit
Die Studie bestätigt die oft unterschätzte Systemrelevanz der Großbanken im Risikotransfer.
Ihre globalen Verflechtungen sind ein zweischneidiges Schwert: Sie ermöglichen Effizienz, bergen aber auch erhebliche Ansteckungsrisiken.
Engmaschige Aufsicht und kontinuierliche Stresstests bleiben unerlässlich, um die Finanzstabilität zu gewährleisten.